Následující text je převzat z knihy „The Complete Money and Investing Guidebook“ od Davea Kansase.

Výběr správných podílových fondů je podobný jako výběr správných druhů akcií k nákupu. Mezi podobná strategická pravidla patří: hlídejte si poplatky, diverzifikujte své podíly, abyste snížili riziko, a nehonte se za výkonností – myslete dlouhodobě.

Začněme diverzifikací. Pokud má vaše společnost program 401(k), máte pravděpodobně na výběr z velkého množství fondů. Nechcete dát všechna svá vejce do jednoho košíku, proto je důležité držet diverzifikované portfolio. Chytrá strategie fondů kombinuje dluhopisové a akciové fondy a také fondy, které investují na domácích a zahraničních trzích.

Chytrá strategie zahrnuje také rebalancování. Každý rok byste se měli podívat na svou kombinaci fondů, abyste se ujistili, že stále odpovídají vaší strategii diverzifikace. Pokud se jedné strategii obzvláště dařilo, poroste její podíl na vašem portfoliu fondů. Každoroční rebalancování vašich fondů vám umožní vyhnout se nadměrné expozici vůči některé konkrétní části trhu. V době technologického boomu na konci 90. let se ti, kteří nerebalancovali, ocitli ve špatné pozici, když se v letech 2000 a 2001 technologické akcie zhroutily. Každý, kdo rebalancoval, utrpěl menší ztráty a ocitl se v pozici, která mu umožnila lépe se vyrovnat s poklesem.

Rebalancování je klíčové pro to, aby se investoři do fondů vyhnuli známému úskalí: honba za výkonností. V novinách, jako je The Wall Street Journal, se každoročně objevují seznamy nejvýkonnějších fondů. Mnoho investorů pak do těchto nejvýkonnějších fondů vkládá své peníze. Mezi investory však existuje zlaté pravidlo: Minulá výkonnost není zárukou výkonnosti budoucí. Nejvýkonnější fond minulého roku se totiž může rychle stát letošním opozdilcem. Honba za výkonností je jednou z nejčastějších chyb při investování do fondů. Vyvarovat se jí může změna vyvážení a dodržování strategie diverzifikace.