Ce qui suit est adapté de « The Complete Money and Investing Guidebook » de Dave Kansas.

Choisir les bons fonds communs de placement ressemble beaucoup à la sélection des bons types d’actions à acheter. Parmi les règles stratégiques similaires : surveiller les frais, diversifier vos avoirs pour atténuer votre risque et ne pas chasser la performance — penser à long terme.

Commençons par la diversification. Si votre entreprise dispose d’un plan 401(k), vous avez probablement un bon nombre de fonds parmi lesquels choisir. Vous ne voulez pas mettre tous vos œufs dans le même panier, il est donc important de détenir un portefeuille diversifié. Une stratégie de fonds intelligente mélange des fonds d’obligations et des fonds d’actions, ainsi que des fonds qui investissent dans les marchés nationaux et étrangers.

Une stratégie intelligente comprend également le rééquilibrage. Chaque année, vous devriez examiner votre combinaison de fonds pour vous assurer qu’elle correspond toujours à votre stratégie de diversification. Si une stratégie s’est particulièrement bien comportée, elle prendra de l’ampleur et deviendra une partie démesurée de votre portefeuille de fonds. Chaque année, le rééquilibrage de vos fonds vous permet d’éviter la surexposition à une portion particulière du marché. Lors du boom technologique de la fin des années 1990, ceux qui n’ont pas procédé à un rééquilibrage se sont retrouvés en mauvaise posture lorsque les valeurs technologiques se sont effondrées en 2000 et 2001. Ceux qui ont procédé à un rééquilibrage ont subi moins de pertes et se sont retrouvés en position de mieux gérer la baisse.

L’acte de rééquilibrage est crucial pour éviter un piège bien connu des investisseurs en fonds : La chasse à la performance. Chaque année, des journaux tels que le Wall Street Journal dressent la liste des fonds les plus performants. De nombreux investisseurs investissent alors leur argent dans ces fonds performants. Mais parmi les investisseurs, il y a une règle d’or : Les performances passées ne garantissent pas les performances futures. En effet, le fonds le plus performant de l’année dernière peut rapidement devenir le moins performant de cette année. La chasse à la performance est l’une des erreurs les plus courantes en matière d’investissement dans les fonds. Le rééquilibrage et le respect de votre stratégie de diversification peuvent vous aider à éviter cela.